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2006年對中國食用油行業來說，是波瀾起伏的一年。僅僅一年時間，整個行業發生了天翻地覆的變化，行業整合悄然進行。2006年初，有業內人士指出，由于我國壓榨業目前已經形成東北、環渤海、江浙、華南、內陸等5個壓榨圈，這種相對集中的產能分布，將有利于企業間的競爭，形成規模化經營。而僅僅經過短短一年的時間，這種規模化經營的寡頭時代便已來臨。

食用油市場

迎來品牌寡頭時代

2006年3月，國內*大糧油進出口商和食品加工集團中糧集團與中谷集團合并組建新的中糧集團，新中糧集團的資產總額達到700億元。

12月26日，豐益國際收購嘉里糧油，交易額27億美元。交易完成后，豐益國際成為亞洲*大的農業集團。新公司旗下大豆壓榨企業將達到12家，日壓榨大豆能力達到3.4萬噸，年可加工大豆能力達到1000萬噸，同時擁有8家花生、棉籽和菜籽壓榨廠，其規模與并購中谷后的中糧集團不相上下。

根據統計，中糧旗下的“福臨門”、“四海”、“五湖”、“喜盈盈”、“維益”、“康盛”等多個糧油品牌占據了國內小包裝食用油市場30%以上的份額。而嘉里糧油旗下以“金龍魚”為代表的油料品牌則占據了45%以上的市場份額。兩者控制了75%以上的中國食用油市場份額，稱其為油料市場兩寡頭實不為過。

外資已完成

對壓榨原料的控制

據了解，中國2005年需求大豆數量超過4000萬噸，其中近1700萬噸國內可以自給，其余依靠進口，對進口大豆的依賴正逐年加強。有機構預測，2007年，中國進口大豆將超過3000萬噸。據悉，包括中糧集團在內的多數中國壓榨企業，都在以進口大豆作為食用油壓榨的原料。而ADM、邦基、嘉吉、路易達孚4家跨國公司壟斷了中國80%的進口大豆資源。據了解，嘉里、益海合并過程中，通過股份置換，ADM將持有豐益國際的股份。

此外，目前棕櫚油是除大豆油外中國第二大消費食用油，也是調和油生產的主要原料。中國幾乎全部棕櫚油都依賴進口，年進口棕櫚油450多萬噸，其中絕大部分來自東南亞。而合并后豐益國際將是世界*大的棕櫚油公司之一，將在中國棕櫚油進口中大舉獲利。這似乎意味著外資已經完成對我國大宗食用油壓榨原料的控制。

內外部原因驅動

行業整合有其必然性

近幾年來，國內油脂行業發生了一系列根本變化。一方面，由于消費需求快速釋放，行業內企業規模隨之壯大。根據國家發展改革委員會在2005年初正式對外公布的一份我國大豆壓榨行業的公告中稱，我國現有大豆壓榨能力是實際需求的2.6倍以上，大豆壓榨業的年綜合平均開工率不足40%，我國的大豆壓榨能力嚴重過剩。其造成的直接后果就是加大了投資風險和經營風險，在整個市場形成惡性競爭，不利于國內大豆產業的長遠發展。

另一方面，由于國內加工原料短缺，油脂加工業已成為嚴重依賴進口的國內產業(當前中國大豆、豆油、棕櫚油進口依賴度分別達到63%、85%和****)，行業盈利受全球化因素影響較大。由于這些深刻的內外部原因驅動，國內糧油行業進行整合有著其必然性。整合是行業的必然趨勢。這種整合不但發生在經營面臨困難的企業中，也同樣會出于經營業績優良企業的戰略訴求而發生；小企業使然，大企業亦使然。這是因為，行業進入整合期，也是優勢企業可以以*低經濟代價來建立完整油脂加工、營銷、物流系統，延伸自身糧油供應鏈的歷史機遇，民營企業將面臨更大的競爭壓力。

國內企業應對

行業整合中的挑戰

眾所周知，國際大豆行業所存在的“南美化”現象，其所反映的就是跨國資本對南美大豆資源的掠奪和控制。目前跨國糧商通過在南美等國大力興建加工、倉儲、港口等物流基礎設施壟斷了全球80%以上的出口份額。而這種情況有可能在中國重演：主產區出現“賣豆難”，國內大豆(非轉基因)產業供應鏈可能將會斷裂。而目前，在國內反壟斷法尚未出臺、政府調控職能缺位、國際市場風險控制應急機制尚未建立、行業協會力量薄弱、國內期貨市場尚在整合培育中的背景情況下，能否組建一批具備大型規模、有一定市場影響力、勇于自主科技創新、風險管理力強的糧油集團，就成為突破跨國糧商直接掌握資源和供應鏈重圍、打破國際不公平競爭環境和現有定價機制的關鍵和必由之路。

從2006年食用油市場發展過程來看，隨著我國糧油市場的不斷開放，行業整合在所難免。而在這過程中，國內企業理應成為主角，特別是那些有著規模、品牌、經濟集聚效應的企業，更要積*應對挑戰。國家有關部門應細化和出臺相關的鼓勵政策，以支持現有國內企業之間的重組整合，推進產業結構調整，實施“限制新增產能，以資產資源為紐帶，加快兼并和重組步伐，鼓勵企業做強、做大，提高產業集中度”的產業新政。